§现状（第2页）

与当年的香港相比，许多人感到目前我国也没有什么特别好的投资项目，这也是当今中产阶层偏好房地产投资的重要原因之一。

一边是购房一边是规避风险

房产投资的特点是金额巨大，而且不能移动，所以房产投资时面临着巨大风险。

中产阶层买房在规避风险方面的主要方法有3种　5：

①控制支出比例

无论是现款购房还是贷款购房，他们都会把每月用于房产方面的支出金额控制在家庭月收入的30%～40%之间。对于一个月收入1万元的家庭来说，每月归还的银行贷款在三四千元之间，既不至于降低原有生活水准，又能有效防范由于利率变动而引起的还款上升的风险。

例如，如果某家庭在现行银行住房贷款利率（5。51%）下贷款40万元，贷款期限是15年，则每月还款额为3270。46元；即使将来贷款利率上调一个百分点达到6。51%，每月还款金额上升到3486。63元，增加216。17元，也不至于会降低原有生活水准、影响还款能力。

②控制购房金额

上述购房还贷额占家庭月收入30%～40%的比例是有科学依据的。按照这个比例倒推，如果购房首付款为20%～30%，那么投资总价格应该在50万～60万元之间。事实上，这也是目前中产阶层用于购房投资的最佳区域。

例如，按照这样的测算，北京市月收入1万元的家庭购买用于投资的房产，通常会选择城区的次新房，建筑面积在100平方米左右；或者城南的新楼盘，面积在120平方米左右；或者城东的新楼盘，面积在80～90平方米之间。

③二手房优于一手房

由于有购房金额的控制，所以你会发现，用于投资的购房计划通常都会首先选择购买二手房。事实上，购买二手房的投资回报率比一手房更高。

究其原因就在于，在购房总价一定的前提下，购买二手房可以得到比一手房更大的面积；房产座落的地段会更好；租出去后，面积大的租金回报率也高。

观念转变，养老保险比重上升

在参加各种保险尤其是人寿保险的人群中，中产阶层占有很大比重。这一方面是因为他们具有这个经济实力，另一方面也是因为他们的观念转变快，更有这方面的需要。

中产阶层钟情保险

保险正在成为中产阶层的“三大件”之一，其主要品种是人寿保险。因为人老了要养、病了要有保障，这些都关系到一个人最根本的问题——生存。所以从某种意义上说，保险比房子、汽车更重要，是中产阶层家庭消费的第一支出。

而从近年来我国保险业务上升的势头看，各类保险公司已经充分认识到，中产阶层是中国保险业尚未开采的金矿。

不要以为保险费支出是一笔“小钱”。它和住房、汽车一样，都是10万元级别的消费。如果购买一份20年期的养老金，一年交5000元，20年就是10万元，可是其收益却不是用10万元可以衡量的，因为它意味着老有所养、老有所医。

仔细看看各家人寿保险，会发现他们的目标销售对象都是中产阶层。正如泰康人寿保险总裁陈东升所说：“保险在当今社会越来越成为一种财富的象征，这是保险业做大的另一个契机。”

陈东升回忆说，他刚参加工作时花20元钱买了块手表，那时候就觉得自己很有财富了。上世纪80年代，隔壁邻居家有彩电，大家水泄不通地围在一起看中国女排决赛，就是一种拥有财富的荣耀。而今天，闪亮的汽车、豪华的住房、漂亮的人寿保险单，就是中国老百姓衡量生活质量的重要标准　6。

农村中产阶层青睐人身险

一般人总以为，如果说农村人也重视人身保险，那一定会是经济较发达的地区人身保险发展快、经济欠发达或落后地区的人身保险发展相对落后。

然而，2005年11月5日由中国保监会、中国社会科学院保险与经济发展研究中心联合发布的《中国农村人身保险市场研究》表明，实际情况正好相反：经济比较发达的县，人身保险发展滞后；而在安徽、云南等经济比较落后的县，人身保险发展反而居于领先地位。

报告表明，2004年我国县域人身险保费收入958。74亿元，占全国人身险保费总收入的29。7%。生活在农村的中产阶层对人身险的需求最大，成为各类保险公司新的业务增长点　7。

究其原因在于，除了各级政府重视程度不同以外，主要原因在于保险公司专门针对“蔬菜村”、“打工乡”等地的高收入群体，开展保险业务。而这些人实际上就是农村的中产阶层，他们的人身险意识强、保险需求大，这就很好地反映了农村中产阶层特别青睐保险的事实。

尤其是当今的农村，已经不再是“农民”的一统天下，而是包括纯农业生产者、城镇农民工、农村知识分子、农村个体工商业者、无业流民等多种阶层。其中，城镇农民工、农村知识分子、农村管理者、农村工商业者群体，就是农村的中产阶层，他们对保险的需求量最大。

中国农村人身保险市场研究小组负责人、中国社会科学院金融所副所长王国刚认为：“抓住这个农村中产阶层，会产生极大的示范效应，带动纯农业生产者购买保险。”　8